نحوه کارکرد سفارشات هوشمند در سامانه ایزی تریدر

در بازار سرمایه، سرعت، دقت و نحوه اجرای سفارش‌، نقش تعیین‌کننده‌ای در انجام معامله دارند. به‌ویژه در سفارش‌ با حجم بالا، می‌تواند باعث ایجاد اثر قیمتی و کاهش کیفیت اجرای معامله شود. به همین دلیل، سامانه معاملاتی ایزی تریدر از قابلیتی با عنوان سفارش هوشمند بهره می‌برد که هدف آن، اجرای بهینه سفارش با حداقل اثرگذاری بر بازار است. در این مطلب به نحوه کارکرد سفارشات هوشمند در سامانه ایزی تریدر می‌پردازیم.

سفارش هوشمند به‌گونه‌ای طراحی شده است که با استفاده از یک سازوکار الگوریتمی، شرایط بازار را به‌صورت مستمر پایش کرده و بر اساس وضعیت لحظه‌ای نماد معاملاتی، سفارش کاربر را در چندین مرحله و مطابق با منطق اجرایی از پیش تعریف‌شده به هسته معاملات ارسال کند.

سفارش هوشمند چیست؟

سفارش هوشمند، الگوریتمی برای اجرای تدریجی و بهینه سفارش‌های معاملاتی است. در این سازوکار، کاربر تنها قیمت و حجم مورد نظر را مشخص می‌کند و سیستم، با تحلیل وضعیت بازار، تصمیم می‌گیرد سفارش را چگونه و با چه سرعتی ارسال کند تا ضمن افزایش احتمال انجام معامله، کمترین اختلال را در قیمت نماد ایجاد کند.

این روش به‌جای ارسال یک سفارش بزرگ، آن را به سفارش‌های کوچک‌تر تقسیم می‌کند و بر اساس شرایط لحظه‌ای بازار، آن‌ها را به‌صورت پیوسته یا مرحله‌ای ارسال می‌کند. 

نحوه عملکرد سفارش هوشمند

الگوریتم سفارش هوشمند در ایزی تریدر بر پایه مقایسه قیمت اعلامی کاربر با قیمت بازار عمل می‌کند. در این مقایسه، دو حالت اصلی وجود دارد:

۱) زمانی که حد قیمت اعلامی قابل انجام باشد

در این وضعیت، سفارش از نظر قیمتی قابلیت اجرا دارد.

برای مثال:

• در سفارش خرید، اگر حد قیمت اعلامی بالاتر از آخرین معامله باشد
• در سفارش فروش، اگر حد قیمت اعلامی پایین‌تر از آخرین معامله باشد

در این حالت، الگوریتم وارد فاز سفارش گذاری می‌شود. یعنی سفارش را به قطعات کوچک‌تر تقسیم کرده و به‌تدریج در بازار ثبت می‌کند تا بتواند کل حجم سفارش کاربر را اجرا کند. این فرآیند به شکلی طراحی شده است که حجم سفارش‌ها بر اساس وضعیت لحظه‌ای بازار تنظیم شود و از ایجاد هرگونه اثر محسوس بر قیمت جلوگیری کند. هدف این فرآیند آن است که سفارش در رقابت با سایر سفارش‌ها شانس بالایی برای انجام داشته باشد و هم‌زمان اجرای آن از نظر قیمتی در بهترین حالت ممکن باقی بماند. در چنین شرایطی، سیستم تلاش می‌کند مظنه اول را حفظ کند؛ یعنی در حد امکان در جایگاهی قرار گیرد که شانس انجام سفارش افزایش یابد، اما این رقابت به شکلی انجام می‌شود که فشار غیرعادی بر بازار وارد نشود.

از آنجا که سفارش‌ها به تعداد زیادی سفارش کوچک‌تر تقسیم شده و با سرعت متناسب با جریان معاملات به هسته ارسال می‌شوند، الگوریتم می‌تواند بین دو هدف مهم یعنی افزایش احتمال انجام سفارش یا  کاهش اثر قیمتی بر نماد تعادل ایجاد کند.

۲) زمانی که حد قیمت اعلامی قابل انجام نباشد

در این وضعیت، سفارش فعلاً قابلیت اجرا ندارد.

• در سفارش خرید، اگر قیمت اعلامی پایین‌تر از آخرین معامله باشد.
• در سفارش فروش، اگر قیمت اعلامی بالاتر از آخرین معامله باشد.

در چنین شرایطی، الگوریتم نمی‌تواند وارد رقابت فعال بازار شود؛ زیرا سفارش هنوز در محدوده قابل انجام قرار نگرفته است. بنابراین، سیستم فقط یک سفارش با حجم نرمال بر روی قیمت تعیین‌شده توسط کاربر ثبت می‌کند. به محض آنکه قیمت نماد به محدوده قیمتی مورد نظر کاربر برسد، الگوریتم مجدد وارد رقابت با بازار می‌شود و حالت اول را دنبال می کند. 

در واقع، در این حالت، سفارش هوشمند ابتدا نقش یک سفارش منتظر را دارد و سپس به محض فراهم شدن شرایط، به یک سفارش اجرایی فعال تبدیل می‌شود.

رفتار الگوریتم در صف‌های خرید و فروش

یکی از مهم‌ترین بخش‌های عملکرد سفارش هوشمند، رفتار آن در شرایط تشکیل صف است. این الگوریتم با هدف اجرای بهینه سفارش‌های بزرگ طراحی شده و در مواجهه با صف‌ها، منطق متفاوتی را در پیش می‌گیرد.

الف) تشکیل صف در جهت سفارش‌گذاری

اگر در جهت سفارش کاربر صف تشکیل شود، رفتار الگوریتم به‌صورت هوشمندانه و بر مبنای بهینه‌سازی انجام سفارش خواهد بود.

برای مثال:

• هنگام خرید، اگر صف فروش تشکیل شود.
• هنگام فروش، اگر صف خرید تشکیل شود.

در این حالت، الگوریتم قیمت را در بهینه‌ترین سطح تشخیص می‌دهد و شروع به برداشتن صف می‌کند؛ البته این کار بر اساس آستانه حجم انجام می‌شود. هدف از این رفتار آن است که بخش باقی‌مانده سفارش کاربر بدون تأخیر و با بالاترین شانس اجرا انجام شود. به بیان ساده‌تر، سیستم در چنین شرایطی تلاش می‌کند از وجود صف به نفع کاربر استفاده کند.

ب) تشکیل صف در خلاف جهت سفارش‌گذاری

اگر صف در خلاف جهت سفارش کاربر شکل بگیرد، رفتار الگوریتم متفاوت خواهد بود. برای مثال:

• هنگام خرید، اگر صف خرید وجود داشته باشد
• هنگام فروش، اگر صف فروش تشکیل شود

در این حالت، چون احتمال عدم انجام سفارش افزایش می‌یابد، الگوریتم کل حجم باقی‌مانده سفارش را در صف ثبت می‌کند و وارد صف می‌شود. زمانی که خلاف جهت سفارش گذاری صف تشکیل شود، ریسک اجرا نشدن سفارش بیشتر است و قرار گرفتن در صف، شانس باقی‌ماندن سفارش را افزایش می‌دهد.

بیشتر بخوانید: سفارشات هوشمند در ایزی تریدر و نحوه ثبت آن‌ها 

مزایای سفارش هوشمند در ایزی تریدر

۱. اجرای بهینه سفارشات بزرگ: سفارش هوشمند، سفارشات با حجم بالا را در طول ساعات معاملاتی به شکل مرحله‌ای و خودکار اجرا می‌کند و با تقسیم هوشمندانه سفارش، از صرف وقت زیاد و ایجاد فشار قیمتی جلوگیری می‌شود.

۲. کاهش اثر قیمتی سفارشات حجیم: الگوریتم با تنظیم حجم و زمان ارسال سفارش‌ها، اثر آن‌ها بر قیمت نماد را به حداقل می‌رساند و اجرای معامله را بهینه می‌کند.

۳. آزادی عمل در تعیین حد قیمت: کاربر می‌تواند بدون توجه به قیمت لحظه‌ای نماد، قیمت دلخواه مجاز روز را برای سفارش وارد کند؛ در عین حال سفارش تنها در محدوده قیمتی تعیین‌شده اجرا می‌شود و بر روند طبیعی معاملات اثر نمی‌گذارد.

۴. اجرای سفارش حتی در نبود دسترسی به سامانه معاملاتی: پس از ثبت سفارش هوشمند، سیستم تا پایان روز معاملاتی به‌طور خودکار و بر اساس وضعیت بازار برای اجرای سفارش اقدام می‌کند؛ برخلاف سفارش عادی که نیازمند پیگیری و ویرایش دستی کاربر است.

نکات مهم در استفاده از سفارش هوشمند

برای بهره‌برداری بهتر از این قابلیت، توجه به چند نکته ضروری است:

• حداقل مبلغ مورد نیاز برای ثبت سفارش هوشمند ۱۰ میلیون تومان و سقف مجاز آن ۲۰ میلیارد تومان است. 
• این نوع سفارش، ابزار مناسبی برای معامله‌گرانی است که علاوه بر انجام سفارش، به اثر قیمتی نیز توجه دارند.
• در نمادهایی که نوسان بالا یا عمق بازار ضعیف دارند، رفتار الگوریتم می‌تواند تحت تأثیر شرایط لحظه‌ای قرار گیرد.
• همزمان تنها می‌توان یک سفارش در هر سمت (خرید یا فروش) بر روی یک نماد ثبت کرد. همچنین ثبت سفارش هوشمند در دوره پیش‌گشایش امکان‌پذیر نیست.
• در سفارش هوشمند، شما صرفاً درخواست ارسال سفارش را ثبت می‌کنید و ممکن است ارسال سفارش بلافاصله انجام نشود. زمان و شیوه ارسال به‌طور کامل بر اساس شرایط بازار توسط سیستم تعیین می‌شود؛ بنابراین در صورت عدم هم‌سویی بازار با شرایط مد نظر شما، احتمال عدم اجرای کامل یا جزئی سفارش وجود دارد.
• امکان ثبت سفارش هوشمند برای نمادهای عرضه اولیه تا ۱۰ روز پس از بازگشایی و همچنین نمادهای اختیار معامله وجود ندارد. 
• در صف‌های معاملاتی، منطق اجرای الگوریتم بسته به جهت صف، متفاوت خواهد بود؛ بنابراین آشنایی با این رفتار، برای استفاده دقیق‌تر از سفارش هوشمند اهمیت دارد.

سفارش هوشمند در ایزی‌تریدر ابزاری برای اجرای بهینه سفارش‌های خرید و فروش است که با بررسی مداوم شرایط بازار، سفارش کاربر را به بخش‌های کوچک‌تر تقسیم کرده و به‌تدریج در بازار ارسال می‌کند. این سازوکار با هدف کاهش اثر قیمتی سفارش‌های بزرگ، افزایش احتمال انجام معامله و بهینه‌سازی قیمت اجرا طراحی شده است. همچنین معامله‌گر می‌تواند حد قیمت موردنظر خود را تعیین کند و سامانه هوشمند بر اساس همان محدودیت قیمتی و متناسب با وضعیت لحظه‌ای بازار، فرآیند ارسال و اجرای سفارش را مدیریت می‌کند.

سوالات متداول